車險借互聯網淘金 UBI獲利空間待孕育

在互聯網保險展業過程中，車險成為多家平台瞄准的突破口。商業車險費率市場化改革啟動后，一批保險公司跑步進場，而在互聯網保險的展業過程中，車險已經成為多家平台共同選擇的“標准配置”。分析人士認為，未來基於使用行為定價的保險或可獲得更大作為空間，在逐漸放開費率定價權且鼓勵產品創新的政策下，車險產品必然會發生差異化的轉變。另一方面，普惠金融導致每單保費較低、周期較短的特征也將限制保費規模的增長和產品盈利空間。

互聯網車險多重盈利點

商業車險費率市場化改革啟動后，一批保險公司跑步進場。中國証券報記者從業內獲悉，相關方案明確后，保險公司在車險產品操作上獲得可觀的空間，能夠根據自身對市場和目標群體的理解，為車主提供更多保險服務的選擇，車險保費與車輛出險次數、駕駛人的習慣等挂鉤更加緊密，駕駛習慣好、出險頻率低的低風險車主將享受到更低的車險費率。同時，車險保費定價更加公平，索賠處理程序也趨於便捷。

太保財險相關人士表示，由於商業車險費率與風險更加匹配，駕駛習慣好、出險頻率低的低風險車主將享受到更低的車險費率。同時，車險保費定價也更加公平。結合“車主定價”模式，如果客戶連續3年沒有發生賠付，車險保費最多可比上年優惠40%。另外，商業車險費改方案可將徹底解決“無責不賠”之爭議，索賠處理程序更加便捷。

在互聯網保險的展業過程中，車險已經成為多家平台共同選擇的“標准配置”。通過技術支持或合作等方式介入汽車產業鏈，開展車險服務，已被保險業人士視作值得攫取的利潤增長點。而圍繞車聯網建設和車險服務存在的車險比價、車險銷售、理賠服務等各類創業項目，以及面向汽車使用場景的新保險產品也在近兩年內相繼涌現，汽車后市場的商機也受到關注。

某財險公司人士認為，目前我國從事車聯網業務的主體甚多，橫跨多個行業，目前多數保險公司仍主要在車險網產業鏈的后端提供服務。車險增值服務成為創業項目搶食的領域之一，與市場需求的增長有著密切關系，而互聯網信息傳播的便利性以及數據收集的有針對性，將為提供相應的保險服務打下良好基礎。

東吳証券分析師丁文韜表示，2015年互聯網財產險保費收入768.4億元，同比增長52%，其中車險佔比高達93%。在車險費改的大背景下，盡管監管部門可以在一定程度上防止惡性價格戰，但是互聯網車險的加入將不可避免地加劇車險市場的競爭。

UBI空間待市場孕育

在車險“觸網”的過程中，保險業內關於UBI（Usage Based Insurance，基於使用量的保險）的討論也逐步增多。分析人士認為，基於UBI的數據和定價，保險公司能夠將產品進一步細分，滿足更多消費者的需求並保証自身的償付成本在一個相對較低的水平，從而從收入和成本兩方面共同增加實際利潤。

資料顯示，部分國家和地區所使用的UBI模式已經相對成型，相應模式為按裡程付費，目前包括State Farm、Progressive等公司均已通過免費贈送車載硬件等方式收集車主駕駛數據，對車主出險概率和保單定價作出更精確的判斷。

分析人士認為，在中國專車、拼車等消費習慣逐漸培養的過程中，UBI或可獲得更大的作為空間。目前，已有平台機構嘗試保險公司推出相應的保險產品，為專車司機、專車乘客提供交通意外險、座位險、第三者責任險等保險服務。而借助互聯網平台在大數據採集分析方面的優勢，風險評估、定價、理賠和服務等領域均有切入獲利的空間，市場“蛋糕”將面臨后續的做大和切割。

《2016互聯網保險行業研究報告》認為，互聯網車險保費處於一個高速發展的階段，不管大型產險公司、互聯網巨頭還是創業機構，都覬覦這塊未來5年可能變成萬億規模的市場。而商業車險費率市場化改革是車險行業的轉折點，在逐漸放開費率定價權且鼓勵產品創新的政策下，車險產品必然會發生差異化的轉變，從而獲得更強的市場競爭力。與此同時，汽車電商直銷、電動車的蓬勃發展、共享經濟下快車、專車、順風車的出現，也必將對車險的產品設計、渠道改革、購買場景有著長遠的影響。

丁文韜則認為，雖然“車險互聯網化+碎片化場景創新產品”可以帶來業績增量，但盈利有限。互聯網金融創新核心在於碎片化、場景化，深入挖掘場景中的金融需求，推動產品創新。隨著移動金融普及和車險互聯網化推進，碎片化的場景創新保險產品成為未來保費增長的驅動力，但普惠金融導致每單保費較低、周期較短的特征也將限制保費規模的增長和產品盈利空間。(記者 李超)