动真格！互联网金融失信就应惩戒

　　柏可林 摄

　　近年，互金行业在历经野火燎原式的快速扩张之后，现已逐步进入风险释放期，部分平台负面频发说明此前行业的风控机制和效果差强人意。导致互金平台风控水平低下的原因是多方面的，其中国内征信体系不完善、国民守信意识不高、违规成本过低、惩戒措施不足等占绝大部分原因。

　　近日，国务院印发了《关于建立完善守信联合激励和失信联合惩戒制度加快推进社会诚信建设的指导意见》（简称《意见》）。《意见》指出，守信联合激励和失信联合惩戒是构建以信用为核心的新型市场监管体制的重要内容。

　　据国家发改委副主任连维良介绍，这是中国第一部关于信用联合奖惩的规范性文件，政务诚信建设将作为今年全社会信用建设的重点。

　　据不完全统计，每年中国企业因为诚信缺失，造成的经济损失超过６０００亿元，失信行为不仅加大了交易的成本，也不利于营造公平诚信的市场环境。

　　实现全国信用平台试运行

　　国家发改委副主任连维良在解读时表示，完善的市场经济体制离不开信用体系的支撑。此前，国家发改委与税务、工商、证监会、最高人民法院等部门签署了实施联合惩戒的多个合作备忘录。

　　实践证明，这种做法是十分管用和有效的。据不完全统计，有关部门对失信主体，限制乘坐飞机４１１．５万人次，限制乘坐列车１０１．６万人次，阻止出境边控４４３人次，限制申报政府性投资上百亿元，限制担任企业法定代表人、董事、监事等职务２．７万多人次，一些失信企业及其法人代表被取消“劳模”等评先评优资格，这些惩戒措施对违法失信主体形成了强大威慑，大量失信纳税人补缴了税款，约４０万失信被执行人自动履行义务或者与申请执行人协商达成和解协议。

　　据连维良介绍，指导意见体现了激励和惩戒并重的原则，还明确了联合惩戒的重点，强调要把惩戒的措施落实到人，通过部门间的协同联动来实施联合奖励或者惩戒。此外，意见指出将注重权益保护，建立信用惩戒的纠错和主动修复的机制等。

　　除了联合惩戒，有关部门还正在酝酿或组织签署对优秀青年志愿者、Ａ级纳税人、海关高级认证企业等方面守信联合激励备忘录，以及在食品药品、产品质量、环境保护等更多领域推进信用联合奖惩工作，打造全国信用信息共享平台。

　　连维良介绍说：“去年年底已经实现了全国信用平台的试运行。目前接入全国信用平台的有信用建设部际联席会议的所有成员单位，另外已经联通到各个省区市。截至目前，已经实现的共享信息达到３．１亿条，当然这个数量有限，它的功能也不完备。下一步，要把这个信用信息共享平台向各级政府、向各级政府的职能部门、向社会提供公共服务的各相关机构延伸，使得所有地方发现的失信行为都能纳入这个平台，实现相关部门、相关机构能够共享，从而为守信联合激励和失信联合惩戒奠定基础。”

　　助推网贷平台提高风控

　　“守信激励、失信惩戒制度的建立和完善，对互联网金融行业也具有重大风控价值和意义。”紫马财行CEO唐学庆告诉《国际金融报》记者，近年，互金行业在历经野火燎原式的快速扩张之后，现已逐步进入风险释放期，部分平台负面频发说明此前行业的风控机制和效果差强人意。导致互金平台风控水平低下的原因是多方面的，其中国内征信体系不完善，国民守信意识不高，违规成本过低，惩戒措施不足等占绝大部分主要原因。

　　以P2P网贷行业为例，目前一些网贷平台以互联网信息为基础，连接现实生活中并不认识的投资人和借款人，实现陌生人之间点对点的资金借贷和融通。那么在社会征信体系不完善的情况下，网贷企业无形中就承担了重大的风险管控职责，成为连接资金端和资产端的重要信息乃至信用纽带。

　　事实上，很多投资人自身并不具备考察借款人偿还能力和偿还意愿的能力，只能看在平台的资质和品牌形象基础上才决定是否进行投资。

　　紫马财行风控副总裁梁冰此前公开表示：“互联网金融的风险控制与管理具有其行业特殊性，因循守旧肯定不行，需要在传统的银行风控基础上进行继承和创新。任何金融风险管控的落脚点无非在‘企业’和‘人’两个层面上，企业效益决定了其还款能力，企业管理者决定了其还款意愿，因此在应用大数据征信模型针对企业进行风控评估后，紫马财行风控团队的终极尽调对象正是幕后真实的借款人，针对借款人进行身份验证、反欺诈识别、还款能力和还款意愿识别之后才能做出最终的信用决策。”

　　其进一步表示，守信惩戒制度的建立，可以有效助推网贷企业提高风险管控的水平和效果。

　　“日前女大学生‘裸条’借贷事项在网络上掀起轩然大波，这无形中暴露出全社会对失信行为的惩戒措施无法可依、无据可循的现状。该《意见》明确了两大类惩戒措施：一类是有法律法规依据的强制性措施，另一种是有政策依据的推荐性措施。由此可以确保失信惩戒行为纳入在依法合规的框架下，这从另外一个层面为网贷企业的贷后管理以及投资安全提供了辅助性的保障。”唐学庆如是说。

　　P2P监管要求信息披露

　　事实上，对于互联网金融企业来说，落实加强平台的信息披露，也是完善守信联合激励制度的一大表现。

　　行业人士告诉记者，信息披露一般反映的是平台的风控流程，其披露的好坏也通常是判断平台标的真实性的重要依据。对于普通投资者来讲，查询平台背景相对容易，但是对于如何查看信息披露却并不简单。

　　而2016年5月19日，上海互金行业协会公布了全国首个P2P平台信息披露细则，并建立了《上海网络借贷平台信息披露指引》工作方案与定期工作机制。根据细则，平台的主体信息、产品信息、业务信息、财务信息和其他信息五大类共49项将实行月披露机制。

　　此外，2015年年底颁布的《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法（征求意见稿）》中，明文规定了P2P平台应当实时在其官方网站上向出借人充分披露信息。拍拍贷CEO张俊表示，在行业有了统一、规范的信息披露标准之后，拍拍贷还将进行更透明、更全面的披露。

　　据悉，除了北京、上海等地方性互金协会组建的信息披露系统外，近期已有包括拍拍贷、麻袋理财等部分P2P网贷平台通过自有或公开渠道发布平台交易信息。

　　其中，拍拍贷宣布在其官网上进行实时信息披露，即公众可在信息披露页看到每笔交易的资金流向和借款信息。

　　而另一家中信系互联网金融平台麻袋理财日前在映客APP上进行了一场信息披露直播，据悉，这也是P2P网贷首次信息披露直播，共计11037人在线观看，不亚于直播平台网红的观看人数。

　　除信息披露外，P2P平台资金流的另一道闸门——银行资金存管也备受外界关注。

　　网贷之家首席研究员、盈灿咨询总经理马骏表示，平台的合规性风险近期可能将大规模暴露。对于严打的资金池、自融、自行发放贷款等问题，客户资金的银行存/托管，比以往来得更为重要。今年5月19日，钱升钱平台与恒丰银行正式对接资金存管系统，数据对接完成后，新的存管系统正式面向钱升钱的新老投资者。

　　据不完全统计，截至2016年6月，已有民生银行、 恒丰银行、招商银行、建设银行、广发银行等33家银行介入P2P资金存管领域，131家P2P平台与银行签订了资金存管协议，但仅有30家正式接入存管系统。